Leaps Options Trading Strategies

Apresentando 40 estratégias de opções para touros, ursos, novatos, all-stars e todos em intervalos. Chamadas Saltos como um substituto de ações. Nós já avisamos contra começar com a compra fora do dinheiro, chamadas de curto prazo aqui Um método de usar chamadas que podem funcionar para o comerciante de opção de início comprando chamadas de longo prazo, ou LEAPS. The objetivo aqui é colher benefícios semelhantes aos que você d ver se você possuía o estoque, limitando os riscos que você enfrentar por ter O estoque em sua carteira Em efeito, o seu chamado LEAPS atua como um substituto de ações. O que é LEAPS. LEAPS são opções de longo prazo O termo significa Longo Prazo Equity AnticiPation Securities, no caso de você re o tipo de pessoa que quer saber sobre isso Tipo de coisa E não, que capital P em AnticiPation wasn ta typo, no caso de você re o tipo de pessoa que quer saber sobre esse tipo de coisa too. Options com mais de 9 meses até expiração são considerados LEAPS Eles se comportam como outras opções, Então não deixe o termo confundir yo U Simplesmente significa que eles têm uma longa shelf life. Let s get started. Primeiro, escolher um estoque Você deve usar exatamente o mesmo processo que você usaria se comprar o estoque Ir para TradeKing s Quotes Research menu, e analisar as ações s Os fundamentos para se certificar de que você gosta. Agora, você precisa escolher o seu preço de exercício Você quer comprar uma chamada LEAPS que é profundo no dinheiro Ao falar sobre uma chamada, in-the-money significa que o preço de exercício está abaixo do Preço atual das ações Uma regra geral para usar ao executar esta estratégia é procurar um delta de 80 ou mais no preço de exercício que você escolher. Lembre-se, um delta de 80 significa que se o estoque sobe 1, em teoria, o O preço de sua opção aumentará 0 80 Se o delta for 90, então se o estoque sobe 1, em teoria suas opções aumentarão 0 90, e assim por diante O delta em cada preço de exercício será exibido em Cadeias de opção de TradeKing s. Ponto, considere uma chamada LEAPS que seja pelo menos 20 do preço da ação no dinheiro. Por exemplo, se o Os custos de estoque 100, comprar uma chamada com um preço de exercício de 80 ou inferior No entanto, para ações particularmente volátil, você pode precisar ir mais fundo no dinheiro para obter o delta que você está procurando. Quanto mais profundo in-the-money você Vá, mais caro a sua opção será Isso é porque terá valor mais intrínseco Mas o benefício é que ele também terá um delta maior E quanto maior o seu delta, mais sua opção irá se comportar como um substituto de ações. Você deve manter Em mente que mesmo as opções de longo prazo têm uma data de vencimento Se o estoque dispara para o céu no dia após a sua opção expira, ele faz você não bom Além disso, como expiração se aproxima, as opções perdem o seu valor em uma taxa de aceleração Então escolha o seu tempo com cuidado. Como uma regra geral, considere a compra de uma chamada que não vencerá pelo menos um ano ou mais Isso torna esta estratégia uma multa para o investidor de longo prazo Afinal, estamos tratando esta estratégia como um investimento, não pura especulação. Pique um número. Agora que você Nosso preço de exercício e mês de expiração, você precisa decidir quantos LEAPS chamadas para comprar Você normalmente deve negociar a mesma quantidade de opções como o número de ações que você está acostumado a trading. Se você d normalmente comprar 100 ações, comprar uma chamada Se Você normalmente comprar 200 ações, comprar duas chamadas, e assim por diante Don t ir muito louco, porque se suas opções de compra terminar fora do dinheiro, você pode perder todo o seu investimento. Hurry up e wait. Now que você ve Comprou o seu LEAPS chamada s, é hora de jogar o jogo de espera Assim como quando você re estoque de negociação, você precisa ter um preço predefinido em que você vai ficar satisfeito com os ganhos de opção, e sair de sua posição Você também precisa de um Pré-definido stop-loss se o preço de sua opção s descer de forma acentuada. Psicologia de classificação é uma grande parte de ser um investidor de opção bem sucedida ser consistente Stick para suas armas Don t panic e don t get muito gananciosos. Trader Network hoje. Aprenda estratégias de negociação de TradeKing s experts. Top Ten Option Mistakes. Five TradeKing Group, Inc é uma subsidiária integral da Ally Financial Inc Securities oferecidos através de TradeKing Securities, LLC Todos os direitos reservados. Direitos reservados Membro FINRA e SIPC. Todos Sobre LEAPS. LEAPS, ou Long Term Equity AnticiPation Securities não são realmente diferentes das opções regulares com a exceção de ter um horizonte de expiração muito mais longo. Algumas de suas características específicas. Datas de validade em qualquer lugar de 9 meses para 2 1 2 anos afastado. Sempre expirar em janeiro. Eventualmente converte de LEAPS status para que de opção regular como eles perto do ciclo de opção regular todas as ações opcionais terão opções expirando no mês atual, no próximo mês e um mês em cada um Os dois trimestres seguintes calendário - o único efeito desta conversão para a opção regular é que o símbolo ticker mudará. Although uma ação pode ter opt Os íons que expiram em três janeiro consecutivos, tecnicamente, nunca haverá mais de dois LEAPS disponíveis em um estoque em um momento dado. Não disponível em todas as ações opcionais. Tempo e Decadência de Tempo. A característica preliminar desta classe de opções é, naturalmente , Seu horizonte de tempo mais longo prazo Isso pode ser uma vantagem em uma chamada longa ou longa colocar comércio Sim, você terá que pagar mais, mas você tem o luxo de ter muito mais tempo para o seu comércio para trabalhar para fora. A mesma razão, este tipo de opções não são adequados para estratégias de negociação onde a aposta está em um lado ou gama de ações vinculadas, como borboletas longas ou condores de ferro Há simplesmente muito tempo para o estoque para ir além do intervalo que você definiu para Comparado com as opções de curto prazo, LEAPS reter muito mais do seu valor como cada dia passa como eles se aproximam de expiração, no entanto, como com todas as chamadas e coloca a opção s theta ou Decadência diária, em Creases. LEAP Strategies. So que tipo de estratégias estão lá envolvendo LEAPS diferente de comprar uma longa chamada ou colocar que eu não recomendo, por sinal - aqui é por isso que eu não comprar LEAPS por si mesmos. Aqui está uma lista parcial de Possíveis estratégias. Covered Call - a opção de longo prazo é muitas vezes usado como uma espécie de proxy para possuir o estoque real e, em seguida, as chamadas mensais são escritos contra ele Tecnicamente, estes calendário ou spreads calendário diagonal, mas o princípio é praticamente a mesma opção pro Terry Allen, cujo Livro Branco de Opções eu recomendo oferece algumas idéias muito esclarecido e variações sobre este tipo de estratégia. Spread de Chamada - Como eu já descrevi em outro lugar, uma propagação de chamada de touro é como uma longa chamada com alguns dos riscos removidos Você está essencialmente comprando Uma chamada a um preço de exercício e, em seguida, vender outro a um preço de exercício mais elevado By the way, este é um spread vertical uma posição em que ambas as opções expiram no mesmo mês, mas a preços de greve diferentes Embora o touro spre Ad definitivamente coloca um teto em seu potencial de lucro, tem o grande benefício de, na verdade, reduzindo o preço que você pagou para a longa chamada. A maioria das pessoas que trocam a propagação de chamada de touro configurá-lo para as opções atuais ou muito próximo prazo, mas Se você está muito confiante de que uma ação vai ser negociação não inferior ao seu preço atual de um ano ou dois a partir de agora, você pode empregar o que é essencialmente um LEAP Bull Call para definir-se para alguns muito nice, dois dígitos annualized returns. It Seria o mesmo que a criação de uma propagação regular bull call, exceto que as opções seriam LEAPS em vez de opções de curto prazo. O trade off é que você desistir da oportunidade de monster ganhos se o estoque faz quaisquer avanços verdadeiramente significativa durante o seu período de detenção Mas mesmo lá, você tem um forro de prata - se o estoque explode à frente, você provavelmente será capaz de fechar o comércio cedo e bolso a maior parte dos seus retornos - que melhora muito suas taxas anualizadas de retorno e libera o seu capital para encontrar Outras oportunidades. A maior desvantagem para o comércio Esta é uma escolha absolutamente terrível, se acontecer de configurá-lo no início de um mercado de urso ou se um estoque já tem pico. Técnica, um Bear Put Spread pode ser construído com LEAPS em um De forma semelhante ao exemplo anterior, mas eu não recomendo Em primeiro lugar, o viés de longo prazo do mercado é maior ou assim que nós gostamos de acreditar E segundo, os mercados e ações tendem a cair muito mais rapidamente do que eles levantam Uma estratégia de urso colocar Construído com LEAPS elimina muito potencial de lucro durante os mercados de urso e acrescenta muito risco durante bull markets. I também usar um par de estratégias personalizadas LEAP como parte do meu próprio alavancar investir abordagem, detalhada no Essential Leveraged Investir Guia que pode valer a pena considerar. LEAPS - Opções para o Long Term. When considerando qualquer estratégia de opções, você pode querer pensar sobre Long Life Equity AnticiPation Securities LEAPS se você estiver preparado para exercer a posição por um longo Er prazo Ao usar LEAPS não garante o sucesso, tendo uma maior quantidade de tempo para a sua posição para o trabalho é um recurso atraente para muitos investidores Além disso, vários outros fatores fazem LEAPS useful. Stock Alternative. LEAPS oferecer aos investidores uma alternativa para a posse de ações LEAPS As chamadas permitem que os investidores se beneficiem das subidas dos preços das ações enquanto arriscam menos capital do que o necessário para comprar ações. Se um preço da ação subir para um nível acima do preço de exercício dos LEAPS, o comprador poderá exercer a opção e comprar ações a um preço abaixo do mercado atual O mesmo investidor pode vender as chamadas LEAPS no mercado aberto para um lucro. Os investidores também usam LEAPS chamadas para diversificar suas carteiras Historicamente, o mercado de ações tem proporcionado investidores significativos e retornos positivos sobre o longo prazo Poucos investidores comprar ações em cada empresa eles Seguir Um comprador de uma chamada LEAPS tem o direito de comprar ações de ações em uma data especificada e preço até três anos no futuro T Um investidor que toma decisões para o longo prazo pode se beneficiar da compra LEAPS calls. LEAPS coloca oferece aos investidores com um meio para proteger as existências de ações atuais Os investidores devem considerar a compra LEAPS coloca se eles estão preocupados com queda de preço potencial em estoque que possuem A A compra de uma LEAPS put dá ao comprador o direito de vender o estoque subjacente ao preço de exercício até a expiração da opção. O que é o Downside. If você é um comprador de LEAPS chamadas ou puts LEAPS, o risco é limitado ao preço Pago para a posição Se você é um vendedor descoberto de chamadas LEAPS, há risco ilimitado Como um vendedor de coloca LEAPS, há um risco significativo Risco varia dependendo da estratégia seguida É importante para um investidor a compreender plenamente o risco de cada estratégia. Stock vs LEAPS. There são muitas diferenças entre um investimento em ações ordinárias e um investimento em opções Ao contrário das ações ordinárias, uma opção tem uma vida limitada Um investidor pode deter ações ordinárias indefinidamente, wh Cada opção tem uma data de vencimento Se um investidor não encerrar ou exercer uma opção antes da expiração, deixa de existir como um instrumento financeiro Como resultado, mesmo se um investidor de opção corretamente escolhe a direção da ação subjacente se moverá, a menos que O investidor também corretamente seleciona o período que o movimento terá lugar, o investidor não pode lucrar. Options investidores correm o risco de perder todo o seu investimento em um período relativamente curto e com movimentos relativamente pequenos do estoque subjacente Ao contrário de uma compra de ações ordinárias para Em dinheiro, a compra de uma opção envolve alavancagem A alavancagem indica que o valor do contrato de opção geralmente irá flutuar em uma porcentagem maior do que o valor do interesse subjacente. Patrocinadores oficiais da OCI. Este site discute opções negociadas em bolsa emitidas pela Clearing de Opções Corporação Nenhuma declaração neste site deve ser interpretada como uma recomendação para comprar ou vender um As opções envolvem riscos e não são adequadas para todos os investidores. Antes de comprar ou vender uma opção, uma pessoa deve receber uma cópia de Características e Riscos de Opções Padronizadas. Cópias deste documento podem ser obtidas de seu corretor, de qualquer troca sobre quais opções São negociados ou entrando em contato com a Clearing Corporation, One North Wacker Dr Suite 500 Chicago, IL 60606.1998-2017 O Conselho de Indústria de Opções - Todos os direitos reservados Consulte nossa Política de Privacidade e nosso Contrato de Usuário. Usuário reconhece revisão do Acordo de Usuário e Política de Privacidade Que regem este site O uso continuado constitui a aceitação dos termos e condições nele estabelecidos.